P2P网贷迷局：淘金贷卷款跑路 20%收益藏高风险
2012-07-09 11:27:23   来源：Chinaz   评论：0 点击：

　　“黄牛”空手套白狼
　　
　　拍拍贷CEO张俊接受《IT时报》记者专访时表示，拍拍贷采用技术手段，对借款人进行信用审核评级，通过和公安部、教育部合作，以相关证件信息核实用户的身份。但这种方法显然是隔靴搔痒。事实上，有许多公司企业通过伪装，混迹于庞大的借款人之中，将募集得来的资金投向楼市、证券期货、彩票等高风险领域，甚至用来从事赌博等等，这些钱，大多容易成为烂账坏账，难以收回。除此之外，游走在各P2P平台间的资本投机者，正在瞄准各家之间的利息差，做着无本套利的买卖。他们被圈内人士俗称为“黄牛”。
　　
　　P2P网贷的民间监管平台“网贷之家”成员Kit告诉记者，从年利率为10%左右的红岭创投募到款项，再到人人聚财或e速贷以20%的年利率放贷，只要利息支付衔接得好，“空手套白狼”也不是不可能，而这种转贷牟利早已被明文规定是非法的。对此，拍拍贷的张俊则表示，“‘黄牛’是一种网贷的生存形态，有其存在合理性。作为一种市场的产物，拍拍贷既不鼓励也不禁止，只要他们能按期还款就行。”
　　
　　投资人或许只能寄望隐藏在网络背后的借款人按期还款。但最可怕的是，一旦游戏规则出现破裂，投资人甚至无法寻求法律保障。上海律协信息网络及高新技术专业委员会主任商建刚对《IT时报》记者说，根据法律规定，不见面的借贷是不受法律保护的，而借贷双方所签的电子合同也根本没有法律效力。而在某些网贷平台上，借贷双方的电子合约甚至是以网名签署的，追责变得更加困难。
　　
　　借贷资金“踩钢丝”
　　
　　网贷投资上采用平台投标，无非想赚取一定的利息收益。但是，如果有借款人逾期还款甚至借款不还的情况，这笔资金就将陷入危机，惩处制度变得非常脆弱。
　　
　　“对于银行而言，如果有人恶意透支信用卡，它可以立刻拉入黑名单，影响个人的信贷记录，对未来贷款都有影响；拍拍贷也有黑名单，我们会冻结这个人的信用额度和资金账户，并在网上公开黑名单，但是约束力有限。”拍拍贷CEO张俊说，作为一个P2P网贷平台，拍拍贷不会为单笔逾期标的进行本金垫付。“拍拍贷鼓励投资人分散投资，以收益覆盖风险。”
　　
　　记者了解到，逾期之后，拍拍贷会和投资人一起通过电话、网络方式追债，却没有什么强制力。
　　
　　为了保障投资人利益，e速贷、人人聚财、人人贷等平台都设有本金保障机制。一旦借款人逾期不还钱，由贷款平台进行本金垫付，或由第三方担保人赔付。这种看似对投资人安全无虞的方式，加重了平台的负担。
　　
　　网贷之家负责人徐红伟表示，一旦发生到期不能还款的情况，网站专门设有资金追讨团队，进行资金追讨。但是在虚拟世界里，这些追讨过程往往是乏力的。根据一些网站公布的资金追回比率，大约仅仅在30%~40%之间。当贷款不能追回时，大致可以分为两种情况。第一种是有担保公司担保的情况下，由担保公司出资还款；如果没有担保公司担保，则需要由网站的风险提取金和网站的盈利来偿付。一旦发生大规模的坏账，可能会导致公司破产，让所有投资人血本无归。去年7月，号称具有10万会员的哈哈贷停业引发一场波澜，而e速贷也曾遭遇“宜昌标的事件”(大量源自宜昌的标的集体逾期)，平台垫付近千万元，元气大伤。
　　
　　“借出去的钱就不当成自己的钱了。”Kit告诉记者，在这个网贷平台上，投资人永远在钢丝上行走。“高风险也意味着高收益。相对于银行一年定期存款约3%的年利率而言，网贷平台一年收益可达20%左右。只要这个游戏规则能持续下去、只要平台不倒，这种收益率能赶上巴菲特了。”
　　
　　网贷平台的苦恼
　　
　　面对如此多的问题，P2P网络贷款本身希望自己能被监管。而投资者都有炒股的经验，也认为类似证券公司一样，做到第三方监管才是稳妥的。但是事与愿违，银行与这些P2P网贷平台大都“井水不犯河水”。
　　
　　烫手山芋无人管
　　
　　“P2P网络贷款目前规模还很小，对银行来说吸引力并不大，加上可能存在的坏账风险和道德风险，让不少银行望而却步。红岭创投曾经想让工商银行来监管，但工商银行由于无法评估网贷风险是否会冲击银行体系，拒绝其第三方监管需求。”一家P2P网贷公司负责人告诉记者，目前，多数P2P网贷公司都选择与第三方支付平台合作，以处理大量借款人与贷款人的资金往来。
　　
　　在淘金贷事件中，环讯支付作为其第三方支付企业，也被牵连了进来。受害人指责：“我们把钱打入第三方支付平台，简直就像是把钱直接打到骗子的银行账户上”，并认为，第三方支付平台没有很好地审核网贷平台的资质，引狼入室。
　　
　　对此，环讯方面苦不堪言。“其实这只是一个网关合作，我们和这些公司的合作和其他电子商务无异，就是个支付过程，随后结算。我们收手续费。”环讯支付的吕先生告诉记者，在合作之前，环讯已经按照流程审查了包含公司营业执照、公司法人代表身份证在内的证件。而淘金贷不在上海，所以审查的是带有公章的证件复印件。”
　　
　　一些业内人士认为，把P2P网贷公司资质审核交给第三方支付平台来做并不合理，也不现实。“客观上说，如果是有意诈骗，伪造各类证件让人防不胜防，第三方支付企业难以识别，最重要的是加强行业监管和行业自律，让诈骗行为不再轻易发生。”
　　
　　游走在法律边缘
　　
　　作为P2P网贷自身而言，由于没有自身的身份证，也是叫苦不迭。这些公司事实上并不归金融部门监管，由于其载体是网站，他们在登记注册时往往以“网络信息服务公司”、“信息咨询公司”等面目出现，却正在行使一些敏感的金融职能。商建刚一针见血地指出，网贷平台本身是不受法律保护的。根据《非法金融机构和非法金融业务活动取缔办法》规定，非法金融业务活动是指未经中国人民银行批准，擅自从事非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款等金融活动。刑法第174条第1款也规定了擅自设立金融机构罪。“网络借贷虽然不具有商业银行性质，但运营主体大都由自身负责管理出借者的资金，对贷款人的条件进行审查之后将资金借出，该行为类似于商业银行的储蓄借贷业务，难免有沦为经济犯罪行为之虞，可能构成擅自设立金融机构罪。”商建刚分析。
　　
　　在调查中，多数受访的P2P网贷公司均表现出了对“被监管”的渴望。“行业本身需要一个明确的监管环境。目前，P2P网络借贷市场缺少统一的监管机构，如果像支付平台那样有统一牌照，P2P网贷风险会小很多。”翼龙贷创始人王思聪说，网贷需要被“招安”，并纳入正确的轨道，包括引入类似第三方支付那样的牌照方案，进一步完善借贷网站和支付平台的合作模式等等。
　　
　　记者手记
　　
　　民间借贷如何借助网络突围？
　　
　　尽管安全隐患重重，P2P网贷已经生存发展了五六年。红岭创投、人人聚财、e速贷、易贷365等平台都以自己的特色成长着，并拥有一批稳定的借贷人和投资人。
　　
　　“存在即有合理性”，网络借贷平台之所以在这几年得到迅速发展，根本原因在于国家金融管制过多、过严，并没有完全起到市场化的作用，许多中小企业难以融资、借款，只能去借年利率40%左右的高利贷。而网贷则迎合了中小企业对资金的热切需求。只需一个网站，借钱人和放款人都可以在网上注册、进行交易。一旦双方在额度、利率方面达成一致，交易即告达成。
　　
　　这种简便易行的贷款操作手法，对于饱受银行冷眼、急等资金下锅做饭的中小企业来说，无疑找到了贷款天堂；对于国内普通老百姓来说，在急着用钱的时候，也不需要再去看银行和亲戚的脸色，只需登录网络，就能解决难题。记得网贷刚刚进入中国时，公益平台“宜农贷”的兴起，切切实实解决了农民在春耕期间资金短缺的燃眉之急，帮助许多人渡过难关，也盘活了整个市场。门槛低、便利度高，是P2P网贷独有的优势。
　　
　　然而，网贷也面临着成长的烦恼。淘金贷事件敲响了警钟。中国的诚信体系和法制体系，是网络贷款能否健康成长的关键。如何将网络交易纳入法律保障的体系？在网络上出现的黑名单能否为银行等金融机构分享，起到较强的约束力？交易资金能否通过第三方机构，保障安全？P2P网络贷款的现象，折射出对国内庞大民间资本出路的探讨。
　　
　　作为政府而言，需要改变管理思路，重视市场经济的自循环体系。通过法律手段、市场手段而非粗暴的行政干预调节民间借贷行为，才能充分发挥市场的调节作用，使网络借贷在摸索中找到适合自己发展的道路。同时，尽快制定、完善相关法律法规，对网络借贷的性质、地位、组织形式、监管主体、运营规范、进入与退出机制等加以具体规定，从而引导该行业朝着健康、有序的方向发展。